Peniaze vo svojich rôznych prejavoch vždy boli a budú základom ekonomických vzťahov na mikro a makro úrovni. Finančná inštitúcia je aktívnym účastníkom menového systému konkrétnej krajiny alebo medzinárodného finančného trhu.
Koncept finančných inštitúcií
Predmetom obchodu sú aj peniaze, ktorých predajcami sú úverové inštitúcie. Finančná organizácia je ekonomický subjekt (najčastejšie právnická osoba) pôsobiaci na finančnom trhu na základe licencie a poskytujúci služby v oblasti poskytovania úverov, predaja cenných papierov a iných transakcií súvisiacich s tvorbou peňažných tokov.
Funkcie finančných spoločností
Finančné spoločnosti v skutočnosti vykonávajú sprostredkovateľské funkcie pri prerozdeľovaní finančných prostriedkov. Ich obežným majetkom sú vklady prijaté za určitú odplatu od obyvateľstva a právnických osôb, ktoré sa následne „predávajú“pod rúškom pôžičiek ostatným účastníkom úverových vzťahov. Samozrejme, ide o primitívny model mechanizmu fungovania finančných sprostredkovateľov, ale jeho princíp zostáva zachovanývo všeobecnosti sa mení len rozsah, forma a účastníci transakcie. Úverové inštitúcie teda vykonávajú tieto funkcie:
- Účasť na vytváraní a fungovaní trhu peňazí a cenných papierov.
- Prerozdelenie peňažných príjmov vo forme úspor obyvateľstva, teda ich transformácia na investičné fondy.
- Rady pre účastníkov ekonomických vzťahov a finančného riadenia.
- Posudzovanie a minimalizácia rizík.
Moderné finančné inštitúcie, ich typy a funkcie
Niektoré charakteristické črty účastníkov peňažných vzťahov, ako aj črty ich poskytovania služieb, umožnili ich zaradiť do niekoľkých skupín. Na úrovni každého moderného štátu môžu existovať tieto formy finančných organizácií:
- Banky sú sprostredkovateľské organizácie, ktorých obrat zahŕňa vysoko likvidné aktíva: peniaze (elektronické, hotovostné) a cenné papiere.
- Nebankové úverové organizácie – nepriamo sa podieľajú na prerozdeľovaní úspor. Ich oblasťou činnosti je skôr vysoko špecializovaný finančný manažment príjmov klientov.
- Investičné spoločnosti – vykonávajú hodnotenie ekonomických rizík a identifikujú najatraktívnejšie investičné oblasti.
- Úverové združenia poskytujú sporiace a pôžičkové služby členom komunity. Od komerčných spoločností sa líšia tým, že nesledujú cieľ zisku
Banky, ich funkcie a typy
banková finančná inštitúcia -ide o sprostredkovateľa, ktorý pomáha „predať“peniaze alebo produkt/službu, poskytuje poradenské služby v oblasti finančných investícií. Možno teda rozlíšiť tri typy bánk:
- Banka osobných financií je komerčná inštitúcia, ktorá poskytuje hotovostné pôžičky jednotlivcom alebo firmám za fixný poplatok. Hlavným zdrojom príjmov komerčných bánk sú úroky z úverov poskytnutých klientmi. Výdavkami týchto úverových spoločností sú úroky z vkladov (zákaznícke investície). Väčšinu pracovného kapitálu banky tvoria vklady vkladateľov.
- Banka financujúca predaj. Službou tohto typu inštitúcie je sprostredkovanie predaja predmetov dlhodobej spotreby na splátky. Zároveň ponuku a samotný predaj tovaru nevykonáva banka, ale obchodná spoločnosť. Banka dohliada iba na platbu za nákup.
- Investičná banka je členom národného a medzinárodného finančného systému. Jej klientmi sú právnické osoby a dokonca aj vláda štátu. Hlavnou úlohou investičnej inštitúcie je prilákanie investícií do rôznych sektorov hospodárstva, ako aj sprostredkovanie ďalšieho predaja podnikov a v oblasti obchodov s cennými papiermi.
Rozdelenie komerčných bánk podľa navrhovanej možnosti je skôr podmienené, keďže väčšina úverových organizácií pokrýva všetky známe oblasti činnosti: financovanie aj investíciefinančný manažment.
Nebankové úverové organizácie
Nebankové úverové inštitúcie sú obchodné spoločnosti, ktoré môžu na základe licencie vykonávať určité bankové operácie. Princíp fungovania sa obmedzuje na zúčtovacie operácie, pretože takéto štruktúry majú oveľa menšiu právomoc ako bankové finančné organizácie. Príklady tejto skupiny spoločností sú nasledovné:
- Poisťovne. Princíp fungovania sa redukuje na vystavovanie zmeniek slúžiacich klientom na úhradu nepredvídaných nákladov, ktorých zoznam je uvedený v zmluve. Na kúpu týchto dlhových záväzkov klienti platia poistné. Rozdiel medzi príjmami poistného a výplatou škôd poisťovateľom (ak sa, samozrejme, takéto veci stanú), ako aj administratívnymi nákladmi spoločnosti, je ziskom Spojeného kráľovstva.
- Penzijné fondy zhromažďujú peňažné príspevky od klientov počas určitého časového obdobia, pričom tvoria a akumulujú prevádzkový kapitál. Po dovŕšení dôchodkového veku má klient nárok na mesačné vyplácanie dávok z naakumulovaných úspor. V tomto prípade si respondent zriadi osobný sporiaci účet, ktorý odráža len výšku príspevkov, ale nedáva právo na ich plné využitie. Výška odmeny sa vypočíta na základe všeobecne uznávaného vzorca a má časové limity. Penzijné fondy môžu fungovať ako finančné inštitúcie ruského verejného sektora aj ako súkromné komerčné spoločnosti.
- Záložne pracujú v oblasti osobných financií a vydávajú malé emisiespotrebiteľské úvery. Pôžička je vystavená len na zabezpečenie šperkov a cenných hmotných vecí, ktoré sú v prípade nesplatenia dlhu zaistené a predané na dražbách. Do uplynutia výpožičky nemá záložne právo nakladať so založeným majetkom, pričom organizácia je povinná zabezpečiť bezpečnosť vecí. Príjem v tomto prípade nie je len výťažok z predaného šperku, ale aj z úrokov z pôžičky, to znamená, že klient musí vrátiť nielen požičanú sumu, ale aj fixné percento.
Investičné inštitúcie
Investičná finančná inštitúcia je inštitúcia, ktorá sa špecializuje na získavanie investícií od respondentov (investorov). Predmetom investovania sú cenné papiere (akcie, dlhopisy, zmenky). Ich cena sa môže líšiť v závislosti od aktuálnej situácie na trhu. Odrody tejto skupiny organizácií:
- Sprostredkovatelia transakcií nákupu a predaja cenných papierov, ktorí vykonávajú činnosť na základe licencie.
- Investičné spoločnosti – tvoria určitý druh komunity, ktorej členovia dôverujú spoločnosti, že spravuje ich investície. Takáto aliancia prostredníctvom investičných portfólií vám umožňuje znížiť riziká jednotlivých investorov na nič.
- Investičný fond – sprostredkovateľ medzi veriteľom a dlžníkom, sa líši od bežných brokerov tým, že vydáva svoje vlastné dlhové obligácie mobilizované do predmetov, ktoré sú predmetom privatizácie iných spoločností. Príjem z predaja vašich cenných papierovfond smeruje k nákupu dlhopisov iných organizácií. Rozdiel medzi predajom a nákupom týchto cenných papierov je príjmom fondu a výsledný zisk na konci vykazovaného roka vo forme dividend je rozdelený medzi jeho členov.
- Burza je trh s cennými papiermi, ktorý ich v skutočnosti vydáva a poskytuje podmienky pre transakcie s akciami, zmenkami.
Úverové združenia
Úverové družstvá patria medzi nebankové úverové organizácie, no vzhľadom na to, že takéto organizácie nesledujú zisk, možno ich zaradiť do samostatnej skupiny. Princíp fungovania únie je založený na vzájomnej finančnej pomoci členov-účastníkov.
Rôzne úverové družstvá sú podielové fondy, ktoré môže založiť skupina fyzických a právnických osôb na jednom spoločnom základe, napríklad územnom. Družstevné záložne, podobne ako komerčné banky, vydávajú pôžičky za úrok a prijímajú vklady vo forme vkladov. Jediný rozdiel je v tom, že tieto služby sú dostupné len členom družstva a percento poskytnutých pôžičiek je rozdelené medzi účastníkov v pomere k ich príspevkom.
Potreba vytvoriť PFI
Veľká hospodárska kríza, ktorá sa odohrala v 30. rokoch minulého storočia, kolaps európskeho regionálneho trhu v dôsledku druhej svetovej vojny, odmietnutie väčšiny krajín zlatého štandardu, početné regionálne a svetové krízy v povojnové obdobie slúžilo ako predpokladvytvorenie jednotného centralizovaného systému na reguláciu devízových vzťahov.
V roku 1944 sa teda ako výsledok rokovaní, na ktorých sa zúčastnilo 29 krajín, rozhodlo o vytvorení nového menového systému – Medzinárodného menového fondu (IFO). Ako výkonný orgán bola zriadená Medzinárodná banka pre obnovu a rozvoj (IBRD).
Najdôležitejšie finančné inštitúcie sveta
MFI a IBRD samozrejme nestačia na fungovanie globálnych menových a finančných vzťahov. Efektívnosť medzinárodných ekonomických vzťahov zabezpečujú tieto inštitúcie:
- International Development Association (IDA), ktorá poskytuje pôžičky rozvojovým krajinám za výhodných podmienok.
- International Finance Corporation – podporuje súkromný sektor štátov.
- International Investment Guarantee Agency – reguluje investičné toky v rozvojových krajinách.
- Banka pre medzinárodné platby – vykonáva medzinárodné finančné a menové transakcie medzi centrálnymi bankami rôznych štátov.
Spolu s globálnymi medzinárodnými finančnými inštitúciami existujú aj regionálne:
- Európska banka pre obnovu a rozvoj – priťahuje investície v európskom hospodárskom regióne a vykonáva aj úverové aktivity.
- Európska finančná spoločnosť – vykonáva bankové aktivity v európskom regióne.
- Európska investičná banka.
- Ázijská rozvojová banka –poskytuje zvýhodnené pôžičky ázijským krajinám.
- Africká rozvojová banka.
- Inter-americká rozvojová banka.
- Arabská liga – zabezpečuje efektívne ekonomické vzťahy medzi arabskými krajinami.
CV
Tak ako dopyt generuje ponuku na spotrebiteľskom trhu, existencia menových a ekonomických vzťahov vedie k vzniku finančných inštitúcií, ktorých formy sa líšia v závislosti od špecifík ich fungovania. Niektoré z nich pôsobia výlučne v oblasti poskytovania úverov fyzickým osobám, iné poskytujú služby právnickým osobám a orgánom štátnej správy. Zároveň štátne finančné inštitúcie, ktoré sa zodpovedajú vláde, pôsobia v úzkom vzťahu s komerčnými úverovými spoločnosťami.
